收入作為利潤的來源，在IPO上市審核中面臨著三大重點，分別是收入確認(rèn)政策、經(jīng)銷商收入真實性以及收入總額法和凈額法核算的問題。在本文中，作者將逐一解析這些情形，以幫助讀者更好地理解和應(yīng)對這些審核要求。

新收入準(zhǔn)則執(zhí)行后，收入確認(rèn)政策分為時點法和時段法，其中時段法相較于時點法，其根據(jù)項目進(jìn)度確認(rèn)收入，可以達(dá)到提前確認(rèn)收入的效果，能夠增加凈利潤，美化財務(wù)報表，所以在IPO審核中，業(yè)務(wù)涉及時段法的，都是重點問詢對象，這主要集中在工程類業(yè)務(wù)，軟件業(yè)務(wù)、系統(tǒng)集成業(yè)務(wù)等。

根據(jù)《企業(yè)會計準(zhǔn)則第14號—收入》在時段內(nèi)確認(rèn)收入有三中情形，我們逐一解析，情形一是：客戶在企業(yè)履約的同時即取得并消耗企業(yè)履約所帶來的經(jīng)濟利益。該條件主要看客戶能否在公司建造產(chǎn)品的同時即可使用，并且能夠為客戶在市場帶來經(jīng)濟利益。

情形二客戶能夠控制企業(yè)履約過程中在建的商品。其中在建的產(chǎn)品包括在產(chǎn)品、尚未完成的項目、正在進(jìn)行的服務(wù)等等，重點是客戶能否主導(dǎo)在建商品或服務(wù)的使用，并且獲得幾乎全部經(jīng)濟利益。

例如常見的不動產(chǎn)建造合同，合同約定客戶擁有在建商品的法定所有權(quán)，該項目即使后續(xù)更換為其他企業(yè)繼續(xù)履行合同，其他企業(yè)也不需要重新建造，這種情形下就表明客戶可以主導(dǎo)在建商品的使用。

情形三是企業(yè)履約過程中所產(chǎn)出的商品具有不可替代用途，且該企業(yè)有權(quán)就累計至今已完成的履約部分收取款項，該條俗稱合格收款權(quán)，指的是若合同終止，相關(guān)合同條款能保證公司收取的款項足以補償其已發(fā)生的成本和合理利潤。

所以為了進(jìn)行合理的判斷，我們可以按照某一特定時段內(nèi)履行履約義務(wù)的三種情況進(jìn)行詳細(xì)分析和論證。比對公司在這些情況下的表現(xiàn)，包括不限于具體履約過程、交付方法、收款約定等。

在IPO審核中，監(jiān)管機構(gòu)首先重點關(guān)注公司以項目進(jìn)度在一段時間確認(rèn)收入是否符合《企業(yè)會計準(zhǔn)則》相關(guān)規(guī)定。其次是在報告期末對各項業(yè)務(wù)，是否按照最新工作進(jìn)度進(jìn)行收入確認(rèn)，具體依賴的外部證據(jù)情況，是否存在人為調(diào)整進(jìn)度，調(diào)節(jié)利潤，以及會計處理與同行業(yè)公司的比較情況，是否存在較大差異，差異的原因及合理性。

IPO上市企業(yè)中，大部分企業(yè)都會采用經(jīng)銷模式，經(jīng)銷商，是指在某一區(qū)域和領(lǐng)域只擁有銷售或服務(wù)的單位或個人。經(jīng)銷商主要從事商品的經(jīng)銷業(yè)務(wù)，以賺取經(jīng)銷費用或銷售提成為目的。

優(yōu)點主要是降低營銷成本，采用經(jīng)銷模式可以幫助企業(yè)降低營銷成本。與直接營銷相比，企業(yè)可以依靠經(jīng)銷商的銷售渠道和市場影響力，減少市場推廣、分銷和售后服務(wù)方面的投入。這使得企業(yè)能夠更加高效地進(jìn)入市場，降低運營成本并提高盈利能力。

缺點是該模式容易產(chǎn)生收入舞弊問題，最常見的就是通過虛構(gòu)經(jīng)銷商，或者通過經(jīng)銷商囤貨，實現(xiàn)集中確認(rèn)收入，拉升公司業(yè)績，達(dá)到上市要求。

比如財務(wù)造假案例福建金森董事長授意相關(guān)部門配合其完成虛構(gòu)經(jīng)銷商業(yè)務(wù)。公司銷售人員分次將個人銀行賬戶的資金轉(zhuǎn)入7個經(jīng)銷商的個人銀行賬戶，上述經(jīng)銷商每次收到上述款項后，原額或扣除服務(wù)費后，作為采購款轉(zhuǎn)回公司銀行賬戶。連續(xù)3年虛增51億營業(yè)收入。

所以在證監(jiān)會發(fā)布的《監(jiān)管規(guī)則適用指引—發(fā)行類第5號》中，嚴(yán)格要求中介機構(gòu)應(yīng)按風(fēng)險導(dǎo)向和重要性原則,對于報告期任意一期經(jīng)銷收入或毛利占比超過30%的發(fā)行人，重點核查并出具專項說明。

在IPO審核中，監(jiān)管部門重點關(guān)注經(jīng)銷商模式的必要性和商業(yè)合理性，比如公司所在行業(yè)特點、下游客戶分布是否分散、同行業(yè)可比公司是否普遍采用經(jīng)銷模式等等。

其次是經(jīng)銷商模式內(nèi)控制度是否完善，不能完全由實控人一人拍板決定，包括但不限于：經(jīng)銷商選取標(biāo)準(zhǔn)和批準(zhǔn)程序，定價考核機制，退換貨機制，信用及收款管理，對賬制度等。

最后是經(jīng)銷收入確認(rèn)情況，包括銷售定價是否公允，產(chǎn)品是否首先最終銷售，銷售補貼或返利的會計處理等，特別是對附有退貨條件的經(jīng)銷收入確認(rèn)、計量原則,是否符合《企業(yè)會計準(zhǔn)則》規(guī)定,是否與同行業(yè)可比公司存在顯著差異尤為關(guān)注。

總額法是指可以就銷售額全額確認(rèn)收入，凈額法是指扣掉成本，按照凈額確認(rèn)收入，這兩者對凈利潤沒有影響，但是對營業(yè)收入影響較大，總額法有利于做大收入，主要體現(xiàn)在委托加工業(yè)務(wù)、大宗商品貿(mào)易業(yè)務(wù)方面。

在判斷總額法還是凈額法中，重點是“主要責(zé)任人”和“代理人”的識別，這也是會計審計實務(wù)中的難點問題。實務(wù)操作中控制該商品的,為主要責(zé)任人，用總額法確認(rèn)收入；不控制該商品的，為代理人，用凈額法確認(rèn)收入。

需要提醒大家的是，關(guān)于控制權(quán)判斷上，新收入準(zhǔn)則提示的以下三點，只是輔助手段：

1、企業(yè)承擔(dān)向客戶轉(zhuǎn)讓商品的主要責(zé)任;

2、企業(yè)在轉(zhuǎn)讓商品之前或之后承擔(dān)了該商品的存貨風(fēng)險；

3、企業(yè)有權(quán)自主決定所交易商品的價格。

我們實務(wù)還是要重點從以下角度識別是否擁有控制權(quán)：

1、合同條款：仔細(xì)審查與銷售合同相關(guān)的條款，特別是涉及商品交付和所有權(quán)轉(zhuǎn)移的條款。清楚什么時候控制權(quán)從公司轉(zhuǎn)移到客戶手中。

2、風(fēng)險和回報的轉(zhuǎn)移：評估商品的實際風(fēng)險和回報是否已經(jīng)轉(zhuǎn)移給客戶。如果公司繼續(xù)承擔(dān)商品的所有權(quán)風(fēng)險，并保留了對商品的控制權(quán)，那么控制權(quán)就尚未轉(zhuǎn)移。

3、物理交付和物權(quán)登記：考察商品的實際物理交付情況。如果商品已經(jīng)轉(zhuǎn)交給客戶，并且物權(quán)登記或相關(guān)文件已經(jīng)完成，這可能表明控制權(quán)已經(jīng)轉(zhuǎn)移。

以上角度只是在判斷公司是否擁有對商品的控制權(quán)時，我們實務(wù)中考慮因素，還是需要結(jié)合具體情況對公司的交易和政策進(jìn)行全面審查，并與公司管理層進(jìn)行溝通，以確保對商品控制權(quán)的識別是準(zhǔn)確和合規(guī)的。